Situada entre os municípios de Lajeado e Nova Bréscia, remonta ao ano de 1846, quando o primeiro donatário das terras, o Capitão Francisco Silvestre Ribeiro, por concessão do Governo da Província, ali se instalaou, justificando o atual topônimo. A efetiva colonização da região, rica em erva-mate, deu-se a partir do ano de 1850, quando ali se instalaram diversas famílias. Esses núcleos habitacionais, situados nas cercanias do "gramado do Capitão", foram o início dessa cidade. Fonte: cnm.org.br